Разбираемся с биржей: инвестиции в индексы

Фондовый индекс вычисляется на основе цен определенной группы ценных бумаг — индексной корзины. В него могут включаться как все ценные бумаги, торгуемые на бирже, так и бумаги, отобранные согласно определенной характеристике.

Самые известные индексы

  • Dow Jones Ind. Avg. — голубые фишки бирж США. Включает акции всех отраслей за исключением транспортной и коммунальных услуг.
  • S&P 500 — 500 крупнейших компаний NYSE и NASDAQ, покрывающих по капитализации 75% всего фондового рынка США.
  • NASDAQ — все компании, торгуемые на NASDAQ.
  • Euro Stoxx 50 — европейские голубые фишки 12 стран еврозоны.
  • Индекс ММВБ — голубые фишки ММВБ. Расчет в рублях.
  • RTSI — те же акции, что и в индексе ММВБ, но индекс рассчитан в долларах.
  • Nikkei 225 — крупнейшие 225 компаний Токийской фондовой биржи.

Важным является изменение индекса во времени: это позволяет судить об общем направлении движения цен в индексной корзине, растет ли рынок или падает. Поведение цены отдельной акции с индексом может быть не связано.

Если рассмотреть графики индексов с момента основания биржи или любой другой продолжительный период, можно заметить две особенности:

  • при коротком горизонте инвестирования индекс демонстрирует высокую волатильность;
  • на продолжительном отрезке времени рынок показывает рост.

Эти особенности делают индекс инструментом для долгосрочного инвестирования — реализации стратегии «купи и держи».

В качестве бенчмарка, то есть эталона для сравнения, индекс используется, чтобы сопоставить поведение инвестиционного портфеля с рынком, ведь индекс — это такой же портфель, собранный из определенных ценных бумаг и не требующий управления.

Индексные инвестиционные инструменты

Индексные паевые фонды включают в себя денежные средства и ценные бумаги, котировки которых входят в расчет фондового индекса, к которому они привязаны.

Индексные фьючерсы и опционы — производные финансовые инструменты, созданные на базе фондовых индексов. Значение индекса трактуется как цена этого инструмента. Цели использования данных инструментов:

  • инвестиционные;
  • спекулятивные;
  • хеджирование (страхование) рисков.

Инвестиции в индексные инструменты являются высокорисковыми, поэтому рекомендуем использовать их в инвестиционном портфеле после консультации с финансовым советником.

5 Апреля 2018

Первые инвестиции: с чего начать, куда вложить и от чего бежать

Когда после депозитов все только начинается
30 Мая 2017

Инвестиции в технологии

Пять из пяти самых дорогих компаний мира — представители индустрии информационных технологий
28 Июня 2016

Куда выгодней вложить деньги под проценты

Банковский депозит или структурная нота? Какие проценты, сроки и риски и почему ноты становятся все популярнее.