Инвестиционная стратегия

Изображение

Определив финансовые цели и свой тип инвестора, необходимо, чтобы проделанная работа не осталась на бумаге. Нужна инвестиционная стратегия, согласно которой будут определены подходящие инвестиционные продукты, их распределение в портфеле, а также сроки инвестирования.

Формирование инвестиционной стратегии

Чтобы инвестиции были прибыльными, важно учитывать те принципы, от которых напрямую зависит структура инвестиционного портфеля и его доходность. Это, во-первых, принцип ликвидности и защищенности. У инвестора всегда должна оставаться возможность перегруппировать активы и добавить в портфель новые, а также должны быть заранее определены способы защиты капитала от риска, на который инвестор пойти не готов. Во-вторых, это принцип диверсификации, который работает сразу в нескольких направлениях: в защитном и в доходном. Широкая диверсификация дает возможность нивелировать возможные потери в одних активах, не прекращая получать доходы от других.

Разработка инвестиционной стратегии — поле деятельности профессионалов. Самостоятельная разработка может привести к тому, что инвестор упустит из виду важные детали, которые в дальнейшем негативно повлияют на реализацию инвестиционной стратегии.

В БКС Премьер разработка инвестиционной стратегии является хорошо отлаженным механизмом, который управляется профессионалами — финансовыми советниками и аналитиками. Частный инвестор может быть уверен, что получит четкий план будущей инвестиционной деятельности, которую он будет способен не только контролировать, но и регулировать в зависимости от своих потребностей и экономической обстановки.

Виды инвестиционных стратегий

Стили управления финансовыми вложениями могут колебаться в широком диапазоне: от консервативного низкодоходного с отсутствием рисков до агрессивного сверхприбыльного, но с вероятностью потерять весь имеющийся капитал или значительную его часть.

Консервативная инвестиционная стратегия базируется на использовании максимально надежных инструментов, например:

Сбалансированная стратегия занимает среднее положение и наиболее часто используется как частными инвесторами, так и многими инвестиционными компаниями. В основе сбалансированной стратегии лежит согласие инвестора с определенной степенью риска и использование в инвестициях как очень надежных активов из списка выше, так и спекулятивных:

  • акции и облигации частных компаний;
  • государственные и муниципальные облигации;
  • волатильные валюты.

Спекулятивная или агрессивная стратегия способна принести высокую прибыль и предполагает включение в инвестиционные портфель большой доли рискованных инструментов спекулятивной направленности:

  • волатильные акции и валюты;
  • производные финансовые инструменты (фьючерсы, опционы).

Агрессивная инвестиционная стратегия оправдана при наличии хорошей финансовой подготовки инвестора, а в случае если капитал будет направлен в доверительное управление — готовности им рискнуть.

Что если тип инвестора противоречит выбранной стратегии

Выбирая финансовые инструменты, необходимо помнить о своем типе инвестора и учитывать риск-профиль. Часто тип инвестора может ограничивать выбор инвестиционных продуктов. Если ваш тип умеренно-агрессивный, агрессивный или спекулятивный, то вам доступна вся или практически вся линейка инвестиционных инструментов согласно защитной, сбалансированной и агрессивной стратегии, но учитывайте при выборе временной горизонт цели и критично относитесь к своим возможностям.

При несовпадении типа инвестора и выбранной инвестиционной стратегии можно отдать приоритет стратегии, но отдавая себе отчет, что возникшее противоречие может повлиять на ожидаемые результаты инвестирования. Очевидно, что консервативному типу инвесторов не стоит рисковать капиталом, используя агрессивную стратегию, и наоборот — инвесторы с агрессивным финансовым поведением мало заинтересованы в защитных и низкодоходных инструментах. Наиболее гибкими в этом плане можно признать тех инвесторов, чей тип характеризуется как рациональный. В портфеле таких инвесторов допустимы активы всех классов, а сбалансированная инвестиционная стратегия, которую эти инвесторы обычно выбирают, может колебаться как в сторону более агрессивной, так и в сторону более консервативной.


24 Мая 2017

Финансовые цели

Если корабль не знает, куда он плывет – ни один ветер не будет ему попутным.
24 Июля 2017

Реинвестирование прибыли

Тратить прибыль приятно, но недальновидно
12 Июля 2017

Как научиться грамотно инвестировать

Грамотные инвестиции всегда хорошо продуманы и лишены эмоций